界面新闻记者 | 韩宇航

证监会拟出台定向可转债重组规则，明确限售期限内定向可转债可以转股

中国证监会9月15日发布消息称，证监会近日研究起草了《上市公司向特定对象发行可转换公司债券购买资产规则(征求意见稿)》，向社会公开征求意见。根据该意见稿，限售期限内的定向可转债可以转股，转股后的股份应当继续锁定至前述限售期限届满，转股前后的限售期限合并计算。

交易商协会开展熊猫债定价配售机制优化试点

9月19日，中国银行间市场交易商协会发布《关于开展境外机构债券定价配售机制优化试点有关工作的通知》，为境内外机构参与熊猫债投融资提供便利。下一步，交易商协会将根据市场机构的多元化需求，积极稳妥推动熊猫债定价配售机制优化试点工作，并根据试点情况和市场机构反馈，持续优化熊猫债注册发行机制。

券商发债持续活跃，下半年已获批1650亿元

据公示信息统计，今年下半年中国证监会已累计同意了11家券商的12桩发债申请，涉及金额1650亿元。联合资信评估的统计数据显示，今年二季度，我国券商发行各类债务融资工具规模合计3615.22亿元，同比增长61.36%，公司债和短期融资券为发行规模前两大品种，但券商次级债的配置价值却相对突出。

广东：引导合作区企业优先选择在澳门发债，助力澳门打造债券融资服务平台

广东省金融局印发《关于贯彻落实金融支持横琴粤澳深度合作区建设意见的实施方案》的通知。其中提出拓展股权投资基金市场化退出渠道；优化合作区企业赴澳门发行债券的专项扶持政策。引导符合条件的合作区企业优先选择在澳门发债，鼓励内地省级政府、计划单列市政府及企业在澳门发行各类债券；助力澳门打造债券融资服务平台等。

合景集团:公司债券"20合景06"、"20合景08"停牌

广州合景控股集团有限公司公告，公司拟于近期召开债券持有人会议，审议“20合景06”及“20合景08”增设利息支付宽限期等事项，公司申请自2023年9月22日起停牌。根据《关于为上市期间特定债券提供转让结算服务有关事项的通知》的相关规定，上述债券将自9月26日起按照《通知》有关规定转让并继续停牌。

融创：重组方案中债权人选择强制可转债及融创服务股份均超限

9月21日，据港交所文件，根据对强制可转换债券及现有融创服务股份的选择结果，预期重组对价向计划债权人的分配为，可转换债券占比9.78%、强制可转换债券占比26.88%、融创服务股份占比7.58%、新票据55.76%。重组方案中强制可转换债券及现有融创服务股份的选择结果超出限定上限，方案仍需待法院对计划债权及计划条款的最终裁决以及重组生效日期落实后方可作实。

穆迪：确认保利发展“Baa2”发行人评级，展望调整至“负面”

9月21日，穆迪发布报告称，确认保利发展控股集团股份有限公司“Baa2”的发行人评级，及其子公司恒利（香港）置业有限公司“Baa3”的发行人评级，并将评级展望由稳定下调为负面。同时，穆迪确认由Poly Real Estate Finance Ltd.发行、恒利香港担保的债券“Baa3”的高级无抵押债务评级。展望由稳定下调为负面。

穆迪：确认越秀地产"Baa3"的长期发行人评级，展望下调至"负面"

9月21日，穆迪确认越秀地产股份有限公司(00123.HK)的“Baa3”发行人评级及其中期票据(MTN)计划的临时“(P)Baa3”高级无抵押评级，并将越秀地产及其全资融资工具卓裕控股有限公司的评级展望由稳定下调为负面。并表示，负面展望反映出越秀地产在未来12至18个月能否实现稳定的经营业绩以及支持其当前评级的信用指标的不确定性，而中国的房地产市场复苏前景不确定，反映在穆迪对该行业的负面展望中。