记者 | 胡颖君

10月26日，备受市场关注的外资独资基金贝莱德基金披露了旗下两只基金的三季报。

从业绩表现来看，三季度，贝莱德中国新视野混合净值增长率-7.04%，跑赢业绩比较基准4.5个点。贝莱德港股通远景视野混合净值增长率-15.73%，小幅跑输业绩比较基准（-14.9%）。

从规模变动来看，贝莱德中国新视野混合（A/C合并计算）规模为47.3亿元，规模较二季度缩水5.27亿元，净赎回1.84亿份，最新份额较去年9月成立时点的66.8亿缩水19.5亿份。贝莱德港股通远景视野混合最新规模3.78亿元，净赎回0.28亿份。

从资产配置来看，三季度，规模相对较大的贝莱德中国新视野混合的股票仓位占比为79%，债券、返售金融资产以及银行存款和结算备付金分别占比0.6%、12.6%、7.8%。

贝莱德依旧延续分散均衡的配置策略，Wind数据显示，贝莱德中国新视野混合前十大重仓股合计占基金净值比为50%。 不过，三季度，贝莱德依旧对前十大重仓股进行了加减仓操作，其中，二季度第一大重仓股固德威被砍掉一半仓位，季末持仓市值下降至1.63亿元。此外，被减持的还有圣邦股份、禾迈股份、伯特利等。

值得注意的是，三季度，贝莱德还加仓了地产和机场股，增持保利发展数量达10%，季末持仓1.62亿元，大幅加仓上海机场，较二季度增持95.27%，该股也首次跻身贝莱德中国新视野混合的前十大重仓。

对于配置思路，贝莱德基金经理唐华、单秀丽在季报中表示，“组合仓位相对于今年二季度保持稳定，处于中等偏上水平。布局重点仍然在我们一直以来看好的高品质成长方向，如受益于全球能源格变革及技术路径迭代、增长确定性较高的光伏以及电池产业链，受益于国产替代以及需求持续旺盛的半导体设备、材料等，以及受益于多重超预期政策刺激的汽车及零部件板块。此外，为了增强组合韧性，组合配置了消费场景恢复可能迎来修复性反弹的品种。”

贝莱德港股通远景视野混合以投资港股通标的为主，由陆文杰、单秀丽、杨栋三位基金经理共同管理。

三季度，基金经理对二季度大幅加仓的部分股票予以减持。该基金第一大重仓股仍为美团，但仓位较二季度已下降12%，持仓市值2800万港元。第二大重仓股贵州茅台，三季度减持15%，持仓市值约2300万港元。而二季度上述两只重仓股分别获加仓100%、70%。此外，银行股继续遭到抛售。前十大重仓中，仅剩招商银行一只银行股，且仓位较二季度减少43%。

尽管三季度港股表现低迷，但基金经理仍对部分个股逆势加仓。Wind数据显示，快手三季度仓位环比增加93%，该股也新晋为基金第七大重仓股。不过，快手股价表现却不尽如人意，三季度累计跌幅超40%，部分程度上拖累基金净值下行。

“我们的组合在此期间进行了进一步的优化和调整，仓位整体有所下降，将受到美国加息负面影响较大的高股息价值股进行了减仓，加仓了股价已经下跌很多的消费、科技以及医疗板块的个股。”基金经理在季报中表示。